Taupīšana Spānijā - kaut kas tāds, kas spāņus nav raksturojis pat krīzes laikā. Liela problēma valstij, kas redz, kā mājsaimniecību parāds nepārtraukti pieaug nekontrolētā veidā. Hipotēku līgumu slēgšana Spānijā turpina pieaugt, un mājokļi, kā saka ekonomists Daniels Lacalle, joprojām ir galvenais spāņu ietaupījumu avots. Tas noved pie ģimenes likviditātes trūkuma un lielas problēmas Spānijas uzkrājumos, kuriem maksājumu veikšanai ir jāizmanto bankas aizdevumi.
Pirms dažiem mēnešiem mēs redzējām, kā Spānijas mājsaimniecību uzkrājumi ievērojami samazinājās. Šī gada martā ietaupījumi tika samazināti uz pusi kopš krīzes virsotnes, arvien tuvojoties visu laiku zemākajam līmenim. Zemākais līmenis tika reģistrēts 2008. gadā, kad tas sasniedza 5,8% no gada rīcībā esošajiem ienākumiem. Pašlaik tas ir 6%, kas ir tālu no 14%, kuriem tas pieskārās 2009. gadā.
Šie ieraksti norāda, kā samazinās uzkrājumi Spānijā, un, lai gan patēriņš nedaudz pieauga, šis ietaupījumu trūkums varētu radīt nopietnas problēmas turpmākajam patēriņam, jo Spānijas mājsaimniecības jūsu uzkrājumiem piešķir arvien mazāk naudas nekā rīcībā esošie ienākumi.
Spānija cieš no nopietnas problēmas, kā mēs redzam. Šis uzkrājumu sabrukums ir saistīts ar zemo ienākumu līmeni, kas pieejams Spānijas ģimenēm, un viņu parādiem. Spānija ir parādsaistību valsts, kas savukārt cieš no lielas parāda problēmas uz vienu mājsaimniecību. Spānijas mājsaimniecības nonāk parādos, un tas viņiem apgrūtina daļu ienākumu novirzīšanu uzkrājumiem.
Kādu dienu mēs varējām redzēt, kā SVF lūdza pasaules monetārās iestādes nekavējoties likvidēt stimulēšanas politiku ekonomikas atjaunošanai, slēdzot aizdevumus. Šīm vienīgā uzrauga deklarācijām bija sava nozīme, jo, tā turpinot, mēs varētu atkal nonākt lielā finanšu krīzē, kas pilnībā izbeigtu daudzas mājsaimniecības, kuras nespētu tikt galā ar līgumiem, ar kuriem tās ir līgušas.
Ja aplūkojam jaunākos reģistrētos datus, 60% Spānijas mājsaimniecību tērē daudz vairāk, nekā nopelna visā dzīves laikā, un praktiski neko netaupa, tāpēc tas būtu iespējams tikai uz parādsaistībām un, neskatoties uz to, ka A augsts Spānijas mājsaimniecību procentu likme jau ir sākusi savus parāda samazināšanas plānus, joprojām tiek parādīti ļoti augsti parāda rādītāji.
Spānijas sapnis: hipotēkas
Mēs nevarētu runāt par parādiem un uzkrājumiem Spānijā, neminot hipotēkas.
Katrs spānis sapņo iegādāties māju visā dzīves ciklā, un, ja vien nav ļoti augstu ienākumu līmeņa, tas ir iespējams tikai ar parādu palīdzību, iegūstot hipotēku, kas ļauj mums iegādāties mūsu māju. Šī iemesla dēļ izcilais ekonomists Daniels Lacalle vienmēr ir komentējis, ka Spānijā galvenais ietaupījumu avots ir mājokļi.
Šīs frāzes skaidrojums no Daniels Lacalle Tas ir vienkārši, pateicoties ienākumu līmenim, kas tiek ražots Spānijas mājsaimniecībās, rīcībā esošā ienākuma likme, ko tās atstājušas, lai veltītu uzkrājumiem, ir nenozīmīga. Ja tam pieskaita hipotēkas samaksu, viņu rīcībā esošie ienākumi, ko novirzīt uzkrājumiem daudzās Spānijas mājsaimniecībās, tiek samazināts līdz 0.
Apskatot skaitļus par hipotēku līgumu slēgšanu Spānijā, mēs varam redzēt, kā tās pēdējos gados ir palielinājušās, un ar to mēs varam redzēt, ka pastāv tieša saistība starp uzkrājumu samazināšanos ar līgumu slēgšanas hipotēku pieaugumu un māju iegādi .
Daudziem spāņiem hipotēka ir vienīgais ieguldījums, ko viņi veic savā dzīvē, turklāt tas ir viņu galvenais izdevums, pienākot mēneša beigām. Turklāt, kad mēs nolemjam iegādāties īpašumu un ņemt hipotēku - daudzos gadījumos - banka mums prasa hipotēkas maksājumu - tuvu 30% no īpašuma vērtības -, ar kuru mums jātiek galā pašiem Līdzekļi, ar kuriem, tāpat kā hipotēku tirgus un mājokļu cena Spānijā, un intereses, kas saistītas ar tā iegādi, rodas ļoti lielā apjomā un apēd lielu daļu no mūsu uzkrājumiem.
Redzot šos datus, arvien biežāk dzird tādus izteicienus kā "nepērc māju, īrē", "mājas pirkšana ir liels stulbums, iespēja saņemt īri", "īre ir ērtāka, tā nav piesiet savu mājturību ». Ir taisnība, ka, neskatoties uz to, ka mājas iegūšana mājas iegūšanai ir dziļi iesakņojusies tradīcija Spānijas ģimenēs un ka vienmēr ir bijis jāievēro dzīves modelis, arvien vairāk cilvēku izvēlas īrēt māju, tā vietā hipotēku, lai to nopirktu.
Saskaņā ar BBVA Research pētījumu lielai daļai spāņu mājas visa dzīves laikā ir 75% no viņu aktīviem, tas ir, 3/4 no aktīviem, ko viņi būvē visā dzīves ciklā, tiek apkopoti mājās. Skaitļi, kas ļoti skaidri parāda mājokļu lielo nozīmi Spānijas iekšzemes ekonomikā.
Hipotēku amortizācija Spānijā ēd ietaupījumus
Ja paskatāmies uz pēdējiem iesniegtajiem skaitļiem, kā jau teicām, daudzas spāņu ģimenes ievērojami samazina parādus. Pēdējo gadu laikā kopš 2010. gada ir ietaupīti 140 000 miljoni, kas ir skandālu rādītāji un kas ir unikāls eiro zonā.
Ja paskatāmies uz diagrammu, mēs varam redzēt, kā pēdējos gados un kopš krīzes sākuma Spānijas mājsaimniecības ir ievērojami samazinājušas savu parādu, tas ir iespējams, veltot ietaupījumus parāda atmaksai.
Šis parāds, kas tiek amortizēts, 90% gadījumu atbilst hipotēkas amortizācijai, ar kuru hipotēka ir kļuvusi par lielu vilšanos Spānijas noguldītājam, kuram jāatsveicas no uzkrājumiem, ja viņš vēlas iegūt mājas īpašumtiesības. .
Turklāt mēs nevaram aizmirst, ka, neraugoties uz zemajām procentu likmēm, hipotēkas ņemšana rada saistītos procentus, kas palielinās līdz ar hipotēkas aizdevuma darbības laiku. Zemāk mēs varam redzēt simulāciju, ko El Idealista un Spānijas Banka mums piedāvā par 10, 20 un 30 gadu hipotēkas amortizāciju.
Kā redzams diagrammā, procentiem par hipotēkas iegūšanu nav raksturīga neliela procentu likme, un tā palielinās, palielinoties parāda ilgumam, kas Spānijas ģimenēm liek maksāt patiesas zvērības. par mājas pārņemšanu.
Spānijai ir vajadzīgi investori
Ja mēs nevaram ietaupīt mājas iegādei un procentu likmes nepiedāvā mums uzkrājumu produktus, kas ir pietiekami ienesīgi, lai padarītu mūsu ietaupījumus rentablus, mums nav citas iespējas, kā ieguldīt.
Mēs melotu, ja teiktu, ka Spānijas mājsaimniecībām raksturīga nevēlēšanās, dzirdot kādu runājam par iespēju veikt ieguldījumus, taču ir taisnība, ka brīdis, kurā mēs atrodamies, ir vienīgā pieejamā iespēja, lai mūsu nauda būtu rentabla un iegūt ienesīgumu, kas ļauj daļu no tiem novirzīt uzkrājumiem.
Nav nepieciešams iet tālāk, lai redzētu, ka ieguldījumi cita veida produktos ir daudz izdevīgāki nekā ieguldījumi mājokļos, tāpēc mēs veiksim nelielu aprēķinu par to, ko nozīmētu ieguldīt naudu no mūsu hipotēkas citi finanšu aktīvi.
Ja mēs paņemtu savu naudu, piemēram, 150 000 eiro un piešķirtu to ieguldīt ieguldījumu fondā ar 2% procentu likmi, ļoti konservatīvu rentabilitāti un viegli atrast tirgū, 30 gadus mūsu ieguldījums 200 000 eiro apmērā viņiem būtu kļūt nedaudz vairāk par 271 500 eiro, atdeve 121 400 eiro. Ja procentu likme joprojām būtu augstāka, piemēram, 6%, saliktie procenti 150 000 eiro būtu pārveidojuši gandrīz par vienu miljonu eiro, konkrēti - 912 660 eiro.
Patiesi nežēlīgi skaitļi liek mums aizdomāties, vai mājokļi patiešām ir visrentablākais ieguldījums mūsu dzīvē.
Spāņu ģimenēm nav ierasts, ka uzreiz ir 150 000 eiro, ja tas nebūtu paredzēts hipotēkas iegūšanai, pat tāpēc aprēķinu varam veikt arī ikmēneša maksājumos. Ļoti konservatīvajam aprēķinam, teiksim, 500 eiro mēnesī hipotēkas maksājumam (6000 eiro gadā), 30 gadu laikā ar 5% mēs būtu radījuši 401 226 eiro, no tā mums būtu jāatskaita mājas īre, bet Tomēr tas joprojām ir ļoti pievilcīgs skaitlis un variants, kurā mēs būtu ieguvuši gandrīz trīskāršu mājas cenu un ietaupītu sevi no tā, ka mums nākas saskarties ar parādu ar saistītajiem procentiem.
Šie dati liek šaubīties par ieguldījumiem nekustamajā īpašumā kā labāko ieguldījumu alternatīvu. Pēc tam mēs atstājam jums ieguldījumu kalkulatoru, ko nodrošina BBVA aktīvu pārvaldība, lai jūs varētu aprēķināt savu ieguldījumu.
IEGULDĪJUMU KALKULATORS
Esiet piesardzīgs, pēc kalkulatora izmantošanas jūsu atzinību par mājas iegādi varētu mainīt.