Nākotnes līgumu un iespēju līgumu norēķins ir atvasināto finanšu instrumentu pirkšanas-pārdošanas operācijas rezultāts un visu no tā izrietošo grāmatvedības kustību sadalījums.
Fjūčeru un iespēju līgumu norēķins notiek, kad tiem beidzas termiņš un līgums stājas spēkā.
Nākotnes līgumu un opciju norēķinu veidi
Parasti mēs varam teikt, ka atvasināto produktu norēķiniem ir divi veidi:
- Pēc atšķirībām: Darbība tiek nokārtota kā starpība starp pirkuma cenu un pārdošanas cenu vai otrādi. Naudas kontā, kas saistīts ar tirgus kontu, ir grāmatvedības ieraksts, kurā ieguldītājs var redzēt operācijas norēķinu grāmatvedības kustības, piemēram, garantiju atdevi, operācijas izmaksas, realizēto peļņu vai zaudējumus un tirgu. likmi.
- Pēc piegādes: Tas sastāv no piegādes termiņa beigās pamatā esošais aktīvs par to notiek sarunas. Iedomāsimies, ka mēs darbojamies ar Nākotne eļļas. Pēc termiņa beigām uzņēmumam, kurš piedāvā operāciju ar šiem nākotnes līgumiem, jāpiegādā klientam naftas barelu. Daudzās vienībās tas ir tas, ka viņi liek klientam pārdot savu pozīciju vai tieši uzņēmums noslēdz darbību, jo tie neveic attiecīgā pamata aktīva fizisku piegādi. Tomēr šo naftas barelu piegādes piemēru ASV bieži var redzēt tiem ļoti profesionālajiem spekulantiem, kuri tirgo savas nākotnes vai opcijas.
Nākotnes līgumu un opciju norēķinu piemērs
Apskatīsim nākotnes norēķinu piemēru, jo tas ir vienkāršāks nekā iespēju variants.
Pieņemsim, ka Huans pērk Ibex 35 Future par 10 000 punktiem un nolemj to pārdot par 10 100 punktiem. Operācijas izmaksas ir 2 eiro par braucienu vai turp, un Meffa piemērotā tirgus likme ir 1 eiro. Garantija, ka Meff piesakās uz 1 Ibex 35 līgumu, ir 9000 eiro.
Tāpēc Huans redzēs šādas kustības D dienā, lai gan Banka to norēķinās ar D + 1 tirgu. Huana konta atlikums ir 10 000 eiro, bet viņi saglabā 9 000 eiro, lai varētu darboties.
- Garantiju atmaksa = 9000 eiro
- Bruto peļņa = 100 eiro
- Operācijas komisija = 4 eiro (2 eiro par braucienu vai turp, tas ir, pirkt + pārdot)
- Tirgus likme = 1 eiro
- Konta atlikums = 10 095 eiro