Dienvidu jūras burbulis notika diezgan nemierīgā laikā. Tas notika 18. gadsimta sākumā, kad karaļu vēlme iekarot jauno pasauli bija pilnā sparā. Iegriezieties Eiropā notika nemitīgi kari starp dažādām valstīm, lai kontrolētu Ameriku un dominētu pasaulē.
Tas viss bija licis Anglijas, Francijas un Spānijas valstībām uzrādīt milzīgu valsts parādu. Tas noveda pie tā laika lielvalstīm, galvenokārt Anglijas, pārciest vienu no vissvarīgākajiem ekonomikas burbuļiem vēsturē, izraisot ļoti spēcīgu ekonomisko krīzi un dziļu ekonomikas lejupslīdi.
Ja viņi jums liek ieguldīt naudu uzņēmumā un sola, ka tas dos jums daudz priekšrocību, bet viņi jums nepasaka tieši to, ko šis uzņēmums dara, vai jūs ieguldītu? Vairāk vai mazāk tas notika ar šo burbuli. Uzņēmums bija South Seas Company. Šis uzņēmums praktiski neveica nekādas darbības, taču, neskatoties uz to, tā akcijas nepilna gada laikā pieauga par vairāk nekā 900%. Balstoties uz, tāpat kā visos burbuļos, ilūzijām, ka cena turpinās pieaugt, kā arī cerībām, ka šis uzņēmums veiks lielisku biznesu ar Ameriku.
Burbuļu attīstība
Viena no organizācijām, kas nopirka daļu no Karalistes parāda, bija Dienvidu jūru uzņēmums. Šis uzņēmums emitēja akcijas, lai finansētu sevi un par šo naudu aizdeva valstij apmaiņā pret izdevīgiem darījumiem. Un kas bija vēl svarīgāk, šajā līgumā tika noteikts, ka Dienvidu jūru uzņēmumam būs ekskluzīva iespēja būt vienīgajam uzņēmumam, kuram ir tiesības tirgoties ar Dienvidamerikas Spānijas kolonijām.
Tirdzniecības ekskluzivitātes piešķiršana izraisīja angļu investoru interesi. Investori, kuri redzēja lielisku biznesa iespēju jaunajā pasaulē. Kas viņiem lika masveidā nopirkt uzņēmuma akcijas no Dienvidu jūrām. 1717. gadā uzņēmums atkal ieguva parādus no Anglijas.
Tajā pašā laikā attiecības starp Angliju un Spāniju arvien vairāk pasliktinājās, tāpēc sapnis par ekskluzīvu tirdzniecību ar Amerikas kontinentiem bija arvien attālāks, un uzņēmums gandrīz nedarbojās.
1719. gadā biznesa modeli kopē Francija
1719. gadā Francijas valsts Misisipi uzņēmumam piešķīra līdzīgu ekskluzivitāti attiecībā uz iespējamiem Luiziānas zelta noguldījumiem. Šīs Francijas kompānijas akciju vērtība dažu mēnešu laikā palielinājās par 1900%, kas piesaistīja lielu skaitu ārvalstu investoru, tostarp daudz angļu.
Tomēr Misisipi uzņēmums, tāpat kā tā angļu vārda brālis, gandrīz neveica nekādas darbības, un Francijas valdība naudu izmantoja sevis finansēšanai. Atmetot reālo ekonomiku, ieguldīt lielas pilsoņu daļas naudu tikai valdības izsludinātās spekulācijās. Kas veicināja šo uzņēmumu vērtības pieaugumu, bez šāda pieauguma, kam ir vismazākā saistība ar veicināto darbību. Tādējādi izraisot to, ka nekas reāls nevarētu uzturēt šo vērtības pieaugumu.
Anglijas valdība, lai mēģinātu apturēt kapitāla aizplūšanu uz Franciju, mēģināja izveidot Misisipi uzņēmuma angļu valodas versiju, piešķirot ekskluzīvākas koncesijas Dienvidu jūru uzņēmumam. Un it kā ar to būtu par maz, uzņēmums South Seas piedāvāja nopirkt visu Anglijas valsts parādu. Tādā veidā tas noveda pie uzņēmuma akciju cenas milzīgas pacelšanās.
Turklāt Anglijas valdība arī izteica pieņēmumu, ka Spānija liberalizēs savu tirdzniecību, ļaujot ienākt Anglijas uzņēmumam, lai palielinātu uzņēmuma akciju vērtību. Pārejot no mazāk nekā 130 mārciņu vērtās vērtības 1720. gadu sākumā līdz vairāk nekā 550 mārciņu vērtībai pavasarī.
Burbuļa pēdējā fāze: eiforija
Finanšu tirgus pārņēma lielā pirkšanas eiforija. Jāatceras, ka to visu motivēja spekulācijas, emisijas ērtās daļās un citi triki, ko Anglijas valdība organizēja sevis finansēšanai.
Francijā Misisipi kompānija, neraugoties uz lielajiem centieniem, šķiet, darbojas nevainojami, iestājās brutālā krīzē. Investori sāka zaudēt uzticību un pulcējās, lai apmainītos ar parādzīmēm, kuras, tā kā uzņēmums nekad nebija darbojies, drīz tika pasludinātas par nekonvertējamām, izraisot nopietnu ekonomisko krīzi.
Tikmēr Anglijā turpinājās akciju cenu kāpums, kas piesaistīja vairāk spekulantu, un tas izraisīja dažādu uzņēmumu izveidi, kas tālu no savas darbības uzsākšanas galu galā maldināja nenojaušos investorus, kuri, spekulāciju vadīti, nopirka jebkuras akcijas, kas šķita izdevīgas viņiem. Jau jūnijā uzņēmuma dienvidu jūrā akcijas sasniedza augstāko vērtību, sasniedzot 1000 mārciņas.
Burbulis pārsprāga
Pēc tam, turpinot finanšu procesu, ko redzam visos ekonomikas burbuļos, tā paša gada jūlijā daži uzņēmuma investori sāka pārdot savas akcijas, tādējādi radot neapturamu cenu vājināšanos. Augustā Dienvidu jūras uzņēmums, lai atgūtu, paziņo par sulīgu dividenžu izmaksu. Tas nedeva gaidīto rezultātu un septembra sākumā izcēlās panika un līdz ar to arī burbuļa eksplozija. Situācija bija nekontrolējama, akciju vērtība pieauga no 725 mārciņām 3. septembrī līdz 150 mārciņām 30. septembrī.
Neskatoties uz Anglijas valdības mēģinājumiem glābt uzņēmumu, tā galu galā sabruka tā paša gada decembrī, tās akciju cenai sasniedzot sākotnējo līmeni. Tomēr uzņēmums turpināja darboties, kaut arī tā ienākumi bija mēreni. Pēc dažiem gadiem tuvojas beigām.
Šī krīze izraisīja tūkstošiem cilvēku postu, sākot no profesionāliem investoriem un beidzot ar mazajiem noguldītājiem, kuri visu savu naudu bija ieguldījuši šo uzņēmumu lietā. Daudzi no viņiem zaudēja visu ieguldījumu. Uzņēmuma direktorus un darbiniekus apsūdzēja krāpšanā un unValsts nonāca dziļā ekonomiskā krīzē.
Kuriozs šīs krīzes anekdots ir tas, ka tajā bija iesaistīti izcili tā laika varoņi. Starp tiem jāatzīmē, ka viens no cilvēkiem, kurš zaudēja visvairāk naudas - praktiski novedot viņu līdz postīšanai - bija slavenais zinātnieks Īzaks Ņūtons.